Báo cáo lưu chuyển tiền tệ và giảm nợ dài hạn

Có quá nhiều nợ làm giảm tính linh hoạt hoạt động của một công ty. Vì vậy, giảm nợ dài hạn có thể giúp một doanh nghiệp về lâu dài. Nợ dài hạn xuất hiện trong báo cáo lưu chuyển tiền tệ theo hoạt động tài chính. Điều này bao gồm các khoản vay và thanh toán. Một doanh nghiệp phải cân nhắc quyết định vay so với triển vọng tương lai của công ty. Một gánh nặng nợ nần cùng với suy thoái kinh tế đột ngột có thể khiến một công ty ngừng hoạt động khá nhanh.

Dòng tiền

Báo cáo lưu chuyển tiền tệ được chia thành ba loại: tiền từ hoạt động kinh doanh, đầu tư và tài chính. Một công ty có dòng tiền cao từ hoạt động điều hành là một vị trí tốt hơn để đầu tư vào doanh nghiệp và trả nợ, đó là lý do tại sao phần này nhận được rất nhiều sự quan tâm của kế toán, phân tích tài chính và nhân viên cho vay. Dòng tiền từ hoạt động đầu tư phản ánh những thay đổi trong danh mục đầu tư và chi tiêu vốn của công ty, trong khi tiền từ hoạt động tài chính cho thấy dòng tiền và dòng chảy từ việc vay, trả nợ, phát hành cổ phiếu và trả cổ tức.

Nợ dài hạn

Các khoản nợ dài hạn trái ngược với các khoản nợ ngắn hạn là các khoản nợ có thời gian đáo hạn lớn hơn một năm. Ví dụ về nợ dài hạn bao gồm trái phiếu, ghi chú dài hạn, ghi nợ và cho vay thế chấp. Một gánh nặng nợ cao khiến một công ty có rất ít phòng điều hành, chuyển sự chú ý của ban quản lý khỏi việc điều hành doanh nghiệp. Các nhà phân tích và ngân hàng xem xét các tỷ lệ nợ, chẳng hạn như nợ dài hạn trên vốn chủ sở hữu, như một thước đo chính của khả năng thanh toán. Một tỷ lệ cao cho thấy rằng một công ty mắc nợ quá nhiều, làm tăng khả năng nó có thể gặp rắc rối về tài chính. Các tỷ lệ nợ khác bao gồm tổng nợ trên tài sản và bảo hiểm lãi suất, được tính bằng thu nhập trước lãi và thuế chia cho phí lãi.

Giảm nợ dài hạn

Một chủ doanh nghiệp nên cân nhắc những tiêu cực và tích cực của việc vay dài hạn. Các nhà đầu tư, ngân hàng và nhà phân tích giữ quan điểm tiêu cực về nợ, đặc biệt là khi so sánh các doanh nghiệp. Vì vậy, giảm nợ là một hành động thuận lợi. Vấn đề chính là liệu có đủ dòng tiền để trả nợ dài hạn hay không. Một cam kết quá mạnh mẽ để giảm nợ làm nghẹt tiền mặt cho các bộ phận khác của doanh nghiệp.

Cái nhìn sâu sắc

Dòng tiền là một vấn đề khiến nhiều chủ doanh nghiệp nhỏ thức trắng đêm. Ban đầu, nợ dài hạn cho thấy là một dòng tiền và các khoản thanh toán lãi cho thấy là một dòng tiền mặt. Biện minh cho việc giả định nợ dài hạn là làm như vậy dẫn đến sự cải thiện chất lượng doanh nghiệp của bạn. Một ví dụ là vay để đầu tư vào một nhà máy và thiết bị tạo thu nhập. Nếu bạn quyết định vay trong thời gian dài, quyết định trả nợ của bạn cũng phải mang tính chiến lược. Một cách khác để giảm các khoản thanh toán nợ của bạn là cơ cấu lại khoản vay để giảm các khoản thanh toán lãi của bạn, làm cho nó có giá cả phải chăng.