Tỷ suất lợi nhuận hợp lý là gì?

Tính toán biên lợi nhuận của công bằng và một công ty có thể gặp khó khăn, đặc biệt là khi so sánh tỷ suất lợi nhuận của công ty với một công ty trong một ngành hoặc phân khúc thị trường khác nhau. Tuy nhiên, đo lường tỷ suất lợi nhuận có thể hữu ích khi so sánh các công ty cùng ngành hoặc khi xác định hiệu suất của một công ty trong một khoảng thời gian. Tỷ suất lợi nhuận thường được biểu thị bằng tỷ suất lợi nhuận ròng, mặc dù bạn cũng có thể tính tỷ suất lợi nhuận gộp.

Tỷ suất lợi nhuận là gì?

Biên lợi nhuận là tỷ lệ phần trăm của tổng thu nhập là lợi nhuận. Nếu doanh thu của một công ty trong một năm nhất định là 1 triệu đô la và lợi nhuận của công ty trên 1 triệu đô la đó là 50.000 đô la, tỷ suất lợi nhuận là 5%. Biên lợi nhuận là thước đo doanh số của một công ty bằng đô la mà công ty thực sự giữ lại trong thu nhập.

Xác định lợi nhuận công bằng

Nói một cách đơn giản nhất, một công ty có tỷ suất lợi nhuận cao hơn các công ty khác trong ngành đó cho thấy rằng công ty có lợi nhuận cao hơn và kiểm soát chi phí tốt hơn so với đối thủ cạnh tranh. Về mặt lý thuyết, nếu Công ty A trong ngành công nghiệp phụ tùng có tỷ suất lợi nhuận 15% và 10 đối thủ cạnh tranh gần nhất đều thấp hơn 10%, Công ty A có thể được cho là có lợi nhuận cao hơn so với đối thủ. Tất nhiên, các yếu tố khác phát huy tác dụng khi đo lường thành công của một công ty. Có lẽ tỷ suất lợi nhuận trong năm tới của Công ty A giảm nhanh chóng, nhưng họ đã chi một khoản tiền lớn để cải thiện vốn. Biên lợi nhuận giảm không nhất thiết phải là một điều xấu. Một mức lợi nhuận phải được đo lường đối với các công ty tương tự để xác định mức độ công bằng của người dùng.

Lợi nhuận so với lợi nhuận

Một công ty có thể tăng lợi nhuận bằng cách tăng doanh số và từ đó tổng số tiền họ kiếm được, hoặc bằng cách tăng biên lợi nhuận. Ví dụ: một doanh nghiệp có thể tăng doanh thu tổng thể và cải thiện lợi nhuận của mình bằng chi phí biên lợi nhuận vì các yếu tố như chi phí tăng. Mặt khác, lợi nhuận của một công ty có thể giảm, nhưng biên lợi nhuận của công ty có thể tăng thông qua việc cắt giảm chi phí và các yếu tố khác.

Lợi nhuận biên theo ngành

Một phương pháp trong việc xác định liệu lợi nhuận của một công ty là công bằng hay cạnh tranh là so sánh nó không chỉ với các công ty trong cùng ngành mà còn so với ngành. Chẳng hạn, danh sách các ngành công nghiệp có lợi nhuận cao nhất năm 2009 của CNN Money liệt kê Mạng Network và Thiết bị truyền thông khác là phân khúc thị trường có lợi nhuận cao nhất ở Mỹ, với tỷ suất lợi nhuận là 20, 4%. Điều tra từng công ty trong ngành đó, bạn sẽ thấy Qualcomm có tỷ suất lợi nhuận là 28, 4%, Cisco đúng ở mức trung bình ngành là 20, 4% và Harris là 8.4%. Chỉ dựa trên mức trung bình biên lợi nhuận, Cisco sẽ được xem xét để cung cấp tỷ suất lợi nhuận công bằng trực tuyến trong ngành.

Công thức lợi nhuận

Biên lợi nhuận ròng được thể hiện bằng NPM NPM = Thu nhập ròng ÷ Doanh thu. Một công ty có doanh thu hàng năm là 500 đô la và doanh thu 2 tỷ đô la có biên lợi nhuận ròng là 25% - NPM = 500 triệu 2 tỷ = 0, 25, hoặc 25%. Biên lợi nhuận gộp được biểu thị bằng công thức GP GPM = (Doanh số - Giá vốn hàng bán) ÷ Doanh số. Một công ty có doanh thu hàng năm là 10 triệu đô la, với chi phí hàng hóa là 2, 4 triệu đô la và có tổng doanh thu là 10 triệu đô la, sẽ có tỷ suất lợi nhuận gộp là 76% - 10 triệu đô la - 2, 4 triệu đô la = 7, 6 triệu đô la 10 10 triệu đô la = 0, 76, tương đương 76%.