Thỏa thuận bồi thường vốn chủ sở hữu

Khi Facebook ra mắt công chúng vào năm 2012, hơn 1.000 nhân viên tại công ty đã trở thành triệu phú ngay lập tức. Đó là bởi vì họ chấp nhận một phần tiền bồi thường của họ dưới dạng vốn chủ sở hữu thay vì tiền mặt khi công ty mới bắt đầu. Thanh toán bằng vốn chủ sở hữu giúp bạn giảm thiểu chi tiêu tiền mặt trong những năm đầu tiên khi bạn không có nhiều tiền mặt và nó mang lại tiềm năng cho người nhận đạt được thành công lớn nếu công ty thành công và cuối cùng được công khai. Một thỏa thuận bồi thường vốn chủ sở hữu nên có một văn bản giải thích chi tiết về cách thức hoạt động của chương trình.

Kết hợp tiền mặt và vốn chủ sở hữu

Hầu hết các công ty đề nghị trả cho một nhà tư vấn hoặc nhân viên bằng vốn thường trả một khoản kết hợp giữa tiền mặt và vốn chủ sở hữu. Cung cấp một thỏa thuận với vốn chủ sở hữu 100 phần trăm là không phổ biến, bởi vì rủi ro cho nhà cung cấp không nhận được bồi thường là quá lớn. Giải thích làm thế nào bạn đạt được giá trị của vốn chủ sở hữu ngày hôm nay và đánh giá của bạn về rủi ro tiềm ẩn và phần thưởng của việc chấp nhận quyền sở hữu thay vì tiền mặt. Hãy chuẩn bị để cung cấp thông tin tài chính về công ty để người nhận có thể thực hiện thẩm định và tự đánh giá rủi ro.

Ước tính số lượng vốn chủ sở hữu để cung cấp

Một cách để ước tính số lượng vốn chủ sở hữu để cung cấp cho một nhân viên là trước tiên ước tính số lượng giá trị mà nhân viên sẽ tạo ra cho công ty và tính toán "delta". Ví dụ: nếu một nhân viên sẽ tăng 15% giá trị của công ty, thì đồng bằng là 115 phần trăm trừ 100 phần trăm chia cho 115 phần trăm, hoặc khoảng 13 phần trăm. Nếu bạn trả cho nhân viên 100.000 đô la một năm, hãy tính chi phí nhân viên là 150 phần trăm tiền lương để bao gồm chi phí hoạt động và ký quỹ, hoặc 150.000 đô la. Nếu công ty trị giá 4 triệu đô la, 150.000 đô la là 3, 75 phần trăm. Sự khác biệt giữa 13 phần trăm và 3, 75 phần trăm là ưu đãi vốn cổ phần 9, 25 phần trăm.

Thiết lập kỳ vọng hiệu suất

Thỏa thuận bồi thường vốn chủ sở hữu phải xác định rõ ràng công việc mà người nhận dự kiến ​​sẽ thực hiện và các mục tiêu hoặc tiêu chuẩn thực hiện phải đạt được cho vốn chủ sở hữu sẽ được trao. Thời điểm thanh toán vốn chủ sở hữu nên được gắn với các mục tiêu và tiêu chuẩn thực hiện này và thỏa thuận sẽ chỉ định thời điểm thanh toán vốn chủ sở hữu sẽ được thực hiện. Thỏa thuận cũng cần nêu rõ những hậu quả đối với việc đáp ứng một phần hoặc không đáp ứng các mục tiêu và tiêu chuẩn thực hiện. Mỗi mục tiêu hoặc tiêu chuẩn thực hiện phải cụ thể, có thể đo lường được, có thể đạt được, thực tế và kịp thời.

Tài liệu cơ học vốn chủ sở hữu

Vốn chủ sở hữu có thể có nhiều hình thức, chẳng hạn như quyền chọn cổ phiếu, tài trợ hoặc chứng quyền. Thỏa thuận phải mô tả loại vốn chủ sở hữu được cung cấp và phương pháp định giá vốn chủ sở hữu. Đối với các khoản tài trợ cổ phiếu, thỏa thuận nên xác định loại cổ phiếu và quyền biểu quyết, xác định xem có bất kỳ khoản tài trợ nào theo thời gian và mô tả bất kỳ biện pháp thực hiện bổ sung nào ảnh hưởng đến việc giao dịch. Đối với các lựa chọn cổ phiếu, thỏa thuận nên nêu giá đình công, thời gian chờ đợi và quy tắc thực hiện. Bạn cũng nên bao gồm các quy tắc chi phối khả năng chuyển nhượng của cổ phiếu và thông tin về khấu trừ thuế bắt buộc.